«2 трлн — это нынешняя оценка дефицита ликвидности в системе к концу года, так что ЦБ придется еще подкрутить коэффициенты репо по облигациям, расширить ломбардный список, также они намереваются включить в список залогов субфедеральные облигации и кредиты», — сказал госбанкир, участвовавший во встречах ЦБ с банками.
«Не так давно ЦБ собирал со всех банков объем заимствований по регионам — они явно пытались понять, какой объем рефинансирования можно планировать», — говорит зампред правления банка «Возрождение» Андрей Шалимов. «Острая фаза с дефицитом ликвидности снята. Банк России анонсировал аукцион в достаточном объеме, идет постепенное расширение ломбардного списка за счет иностранных бумаг и понижен коэффициент, прорабатываются механизмы кредитования под субфедеральные кредиты», — сказал источник в Сбербанке.
В любом случае роль региональных долгов в новом сценарии будет немалой: по данным Минфина, на 1 мая общий долг регионов составлял 1,69 трлн руб., в том числе на банковские кредитыприходилось почти 650 млрд. Однако, как уже бывало, меры, направленные на оздоровление системы в целом, прежде всего, могут обернуться оздоровлением конкретных крупных банков.
Аналитики Райффайзенбанка отмечают, что, по последним данным, из 153 млрд руб. кредитов под нерыночные активы, выданных с 1 апреля по 1 мая 2014 г., 126 млрд руб. досталось ВТБ. Крупнейший кредитор российских регионов тоже известен: только в декабре 2013 г. Сбербанк выдал регионам 234 млрд руб.
В апреле банки выдали клиентам 717 млрд руб., хотя привлекли от них на депозиты и счета лишь 51 млрд руб., подсчитали аналитики рейтингового агентства Fitch. Чтобы покрыть разрыв, банки, как следует из российской отчетности, заняли у государства 607 млрд руб. В результате доля государства достигла рекордных 6,4 трлн руб., или 12,6% от обязательств банков. В марте с их балансов ушло почти 295 млрд руб. клиентских средств, а остаток ссудной задолженности по корпоративному и розничному портфелю вырос на 550 млрд руб. В марте банки заняли у государства более 900 млрд руб.
Привлечение средств под нерыночные активы становится едва ли не основным способом пополнения балансов: так, 9 июня ЦБ разместил все 500 млрд руб. трехмесячных кредитов под нерыночные активы, пишут аналитики Райффайзенбанка. По их данным, количество участников возросло до 20, а общий уровень задолженности по инструменту может превысить 2,3 трлн руб., сообщают «Ведомости».
